top of page

Blog

192.expand knowledge.png
Search

Understanding the CPF Contribution Changes Coming in 2026

  • Writer: i-admin Singapore
    i-admin Singapore
  • May 26
  • 1 min read


The Ministry of Manpower has announced important updates to the Central Provident Fund (CPF) contribution structure, taking effect from 1 January 2026. These changes aim to align CPF policies with evolving wage trends and support the retirement adequacy of Singapore's workforce. Here’s what businesses and employees need to know. 


1. Increase in CPF Ordinary Wage Ceiling 


To better reflect rising wage levels, the CPF Ordinary Wage (OW) ceiling will be increased from $7,400 to $8,000 starting 1 January 2026. This marks the final increment in a phased adjustment that began in September 2023. The OW ceiling caps the amount of monthly wages that attract CPF contributions. 


What Does This Mean for Employers and Employees? 


  • Higher CPF contributions: As the OW ceiling increases, employers and employees will both contribute CPF on a larger portion of wages. 

  • Budget planning: Companies should adjust their payroll systems and budgets to accommodate higher CPF contributions from January 2026. 


It is important to note: 


  • The CPF annual salary ceiling remains unchanged at $102,000, covering all OW and Additional Wages (AW). 

  • The Additional Wage ceiling remains at [$102,000 – Total OW subject to CPF for the year]. 

  • The CPF Annual Limit stays at $37,740. 


Please refer to the table below for the CPF OW and annual salary ceilings from 2023 to 2026. 

 


2. Higher CPF Contribution Rates for Older Employees 


From 1 January 2026, CPF contribution rates will be increased for employees aged above 55 to 65 years. This is part of the government’s strategy to strengthen retirement adequacy as Singaporeans live and work longer. 


Impact on Employers 


  • Payroll systems must be updated to reflect the new contribution rates. 

  • Employers should communicate these changes proactively to their affected staff. 


There are no changes to the contribution rates for first and second year Singapore Permanent Residents (SPRs). 

How i-Admin Can Help 


At i-Admin, we understand that adapting to CPF policy changes can be complex. Our payroll outsourcing and SaaS solutions are designed to ensure full compliance with CPF regulations while minimizing administrative burden. We automatically update our systems in line with regulatory changes, so you can stay focused on running your business. 


If you need expert guidance or support with your payroll transition for 2026, get in touch with our team today. 


Stay compliant. Stay confident. With i-Admin. 


For more information on these CPF updates, visit the below links:

 




Comments

bottom of page